Se você investe em renda fixa, já ouviu falar em CDI. Ele é uma referência para comparar CDBs, LCIs, LCAs e fundos DI. A meta Selic atual é de dados indisponíveis% ao ano; o CDI varia diariamente e não deve ser confundido com essa meta. Consulte a taxa CDI por data e veja abaixo como estimar o rendimento de um CDB.
O Que É o CDI?
O Certificado de Depósito Interbancário (CDI) é a taxa que os bancos cobram entre si nos empréstimos de curtíssimo prazo (overnight). Ela acompanha a Selic de perto — costuma ficar próximo da taxa básica, mas a diferença não é fixa. Quando a Selic sobe, o CDI sobe junto. Quando a Selic cai, o CDI cai também.
Referência histórica para os exemplos
A meta Selic de 14,50% ao ano vigorou de 30 de abril a 17 de junho de 2026, conforme a série SGS 432 do Banco Central. Nos exemplos abaixo, CDI de 14,40% ao ano é uma aproximação hipotética, mantida constante; não é uma cotação diária confirmada. A poupança é simulada com TR zero e 0,5% ao mês.
| Indicador | Valor (2026) |
|---|---|
| Taxa Selic (meta) | 14,5% ao ano |
| CDI hipotético dos exemplos | 14,4% ao ano |
| CDI diário | ~0,05340% ao dia |
| Poupança (quando Selic acima de 8,5%) | 0,5% ao mês + TR; parcela fixa equivalente a 6,17% ao ano |
Como Calcular o Rendimento do CDB
Para uma estimativa anual simplificada: Rendimento bruto = Capital × [(1 + taxa anual assumida)^(dias corridos/365) − 1]. Aqui o percentual do CDI é aplicado à taxa anual por aproximação; os contratos de CDB normalmente acumulam fatores diários em dias úteis.
Exemplo simplificado: R$ 10.000 em CDB de 110% do CDI hipotético de 14,40% ao ano por 365 dias, com as premissas históricas e constantes indicadas acima:
- Taxa do CDB = 14,4% × 110% = 15,84% ao ano
- Rendimento bruto = R$ 10.000 × 15,84% = R$ 1.584
- IR (17,5% para 361-720 dias) = R$ 1.584 × 17,5% = R$ 277,20
- Rendimento líquido = R$ 1.306,80
Quanto Rende Cada Percentual do CDI?
Mesmas hipóteses de taxa constante, capital de R$ 10.000 e ausência de custos. IR de 17,5% sobre o ganho em 365 dias e de 15% em 730 dias; poupança isenta.
| % do CDI | Taxa bruta assumida (a.a.) | Rendimento líquido em 365 dias | Rendimento líquido em 730 dias |
|---|---|---|---|
| 80% CDI | 11,52% | R$ 950,40 | R$ 2.071,20 |
| 100% CDI | 14,40% | R$ 1.188,00 | R$ 2.624,26 |
| 110% CDI | 15,84% | R$ 1.306,80 | R$ 2.906,07 |
| 120% CDI | 17,28% | R$ 1.425,60 | R$ 3.191,41 |
| Poupança (TR zero) | 6,17% (equivalente) | R$ 616,78 | R$ 1.271,60 |
Onde Encontrar CDBs com Alto Percentual do CDI?
Bancos menores e fintechs costumam oferecer CDBs com 100% a 120% do CDI para captar recursos. Grandes bancos geralmente pagam 80% a 95% do CDI, o que é menos atrativo. Para investir com segurança em qualquer banco, lembre-se: o FGC garante até R$ 250.000 por CPF por instituição (máximo de R$ 1 milhão no total a cada 4 anos).
CDB vs. Poupança: Por Que a Diferença é Tão Grande?
Quando a Selic supera 8,5% ao ano, a poupança rende 0,5% ao mês mais TR; se a meta é igual ou inferior a 8,5%, a regra é 70% da meta Selic ao ano mais TR. A parcela fixa de 0,5% ao mês equivale a cerca de 6,17% ao ano, antes da TR. A comparação com CDB depende da taxa, do prazo, do IR e dos custos. Use nossa Calculadora CDB/CDI e a Calculadora de Poupança; para reinvestimentos, use a Calculadora de Juros Compostos.
Imposto de Renda sobre CDB: Tabela Regressiva
O IR sobre CDB segue a tabela regressiva — quanto mais tempo você deixa aplicado, menos paga de imposto:
| Prazo da aplicação | Alíquota IR |
|---|---|
| Até 180 dias | 22,5% |
| 181 a 360 dias | 20,0% |
| 361 a 720 dias | 17,5% |
| Acima de 720 dias | 15,0% |
Dica: o IR é cobrado sobre o rendimento, não sobre o principal. E o desconto é automático na fonte — você não precisa declarar separadamente se os rendimentos forem de aplicações em conta.
Melhores CDBs para 2026: O Que Buscar
Um percentual acima de 100% do CDI não garante, sozinho, vantagem sobre o Tesouro Selic: compare a remuneração efetiva, os impostos, os custos e a liquidez. Pontos de atenção:
- Liquidez diária vs. no vencimento: CDBs de alta liquidez pagam menos (geralmente 100–103% CDI). CDBs com prazo fixo (1–3 anos) pagam mais (107–120% CDI).
- FGC: todo CDB de banco membro do FGC tem garantia de até R$ 250 mil por CPF por instituição. Bancos pequenos pagam mais mas exigem atenção ao limite do FGC.
- Retorno real no exemplo: com rendimento nominal hipotético de 14,5% ao ano e inflação hipotética de 5%, o retorno real bruto é (1,145 ÷ 1,05 − 1) × 100 = 9,05%, antes de impostos e custos.
Compare rendimentos líquidos de CDB e Tesouro Direto com nossa Calculadora de Rendimento de CDB.
